Estratégias De Troca De Picos

Apresentando 40 estratégias de opções para touros, ursos, novatos, estrelas e todos entre a compra de Leaps Calls como um substituto do estoque, o Wersquove já o avisou contra o início da compra de chamadas fora do dinheiro e de curto prazo. Herersquos é um método de usar chamadas que podem funcionar para o comerciante de opções de início: comprar chamadas de longo prazo ou ldquoLEAPSrdquo. O objetivo aqui é aproveitar benefícios similares a esses e ver se você possuía o estoque, enquanto limitava os riscos do seu rosto por ter o estoque em seu portfólio. Com efeito, sua chamada LEAPS atua como um substituto ldquostock. rdquo O que é LEAPS LEAPS são opções de longo prazo. O termo significa ldquo Long-term Equity AnticiPation Securities, rdquo no caso de você ter o tipo de pessoa que se pergunta sobre esse tipo de coisa. E não, que a capital P na Anticipação não era um erro de digitação, caso seu pareça com o tipo de pessoa que se pergunta sobre esse tipo de coisa também. Opções com mais de 9 meses até expiração são consideradas LEAPS. Eles se comportam como outras opções, então donrsquot deixe o termo confundi-lo. Isso simplesmente significa que eles têm um longo ldquoshelf-liferdquo. Vamos começar Primeiro, escolha um estoque. Você deve usar exatamente o mesmo processo que você usaria se comprar o estoque. Vá para TradeKingrsquos Quotes Research menu, e analise os fundamentos do stockrsquos para se certificar de que você gosta disso. Agora, você precisa escolher seu preço de exercício. Você quer comprar uma chamada de LEAPS que seja profunda no dinheiro. (Ao falar sobre uma chamada, ldquoin-the-moneyrdquo significa que o preço de exercício está abaixo do preço atual da ação.) Uma regra geral para usar ao executar esta estratégia é procurar um delta de .80 ou mais ao preço de exercício você escolhe. Lembre-se, um delta de .80 significa que se o estoque sobe 1, então, em teoria, o preço da sua opção aumentará 0,80. Se delta for 0,90, então, se o estoque aumentar 1, em teoria suas opções aumentarão 0,90, e assim por diante. O delta em cada preço de ataque será exibido nas Cadeias de Opções do TradeKingrsquos. Como ponto de partida, considere uma chamada LEAPS que é pelo menos 20 do preço das ações no dinheiro. (Por exemplo, se o estoque subjacente custa 100, compre uma chamada com um preço de exercício de 80 ou inferior). No entanto, para estoques particularmente voláteis, você precisará ir mais fundo no dinheiro para obter o delta yourquore procurando. Quanto mais dentro do dinheiro for, mais caro será a sua opção. Thatrsquos porque terá mais valor intrínseco. Mas o benefício é que ele também terá um delta superior. E quanto maior o seu delta, mais sua opção se comportará como um substituto de estoque. A advertência Você deve ter em mente que mesmo as opções de longo prazo possuem uma data de validade. Se o stock dispara para o céu no dia seguinte à expiração da sua opção, isso não é bom. Além disso, à medida que a expiração se aproxima, as opções perdem seu valor a uma taxa acelerada. Então, escolha seu período de tempo com cuidado. Como uma regra geral, considere comprar uma chamada que wonrsquot vença por pelo menos um ano ou mais. Isso torna esta estratégia muito boa para o investidor de longo prazo. Afinal, estamos tratando esta estratégia como um investimento, não pura especulação. Escolha um número Agora que seu valor escolhido seu preço de exercício e mês de vencimento, você precisa decidir quantos LEAPS telefona para comprar. Você normalmente deve trocar a mesma quantidade de opções que o número de ações que você está acostumado a negociar. Se o seu site normalmente comprar 100 ações, compre uma chamada. Se você normalmente comprar 200 ações, compre duas chamadas, e assim por diante. Donrsquot fica muito louco, porque se suas opções de compra acabarem fora do dinheiro, você pode perder todo seu investimento. Apresse-se e espere Agora que o seu comprou sua (s) chamada (s) LEAPS, itrsquos hora de jogar o jogo de espera. Assim como quando você vende ações de negociação, você precisa ter um preço predefinido no qual seu cliente esteja satisfeito com os ganhos de sua opção e saia da sua posição. Você também precisa de uma parada-perda pré-definida se o preço da (s) sua (s) opção (s) diminuir acentuadamente. Psicologia comercial é uma grande parte de ser um investidor de opção de sucesso. Ser consistente. Pegue suas armas. Donrsquot pânico. E donrsquot fica muito ganancioso. Rede de comerciantes de hoje Aprenda dicas de troca de estratégias de especialistas de TradeKingrsquos Os principais erros de seleção de dez Cinco dicas para chamadas cobertas bem sucedidas Opção para qualquer condição de mercado Opção avançada O Top Five Things Opção de ações Os comerciantes devem saber sobre as opções de volatilidade envolvem riscos e não são adequados para todos os investidores . Para obter mais informações, reveja o folheto Características e Riscos de Opções Padronizadas antes de começar as opções de negociação. Os investidores de opções podem perder o montante total do investimento em um período de tempo relativamente curto. Várias estratégias de opções legais envolvem riscos adicionais. E pode resultar em tratamentos fiscais complexos. Consulte um profissional de impostos antes de implementar essas estratégias. A volatilidade implícita representa o consenso do mercado quanto ao nível futuro da volatilidade do preço das ações ou a probabilidade de atingir um preço específico. Os gregos representam o consenso do mercado sobre como a opção reagirá às mudanças em determinadas variáveis ​​associadas ao preço de um contrato de opção. Não há garantia de que as previsões de volatilidade implícita ou os gregos sejam corretas. A resposta do sistema e os tempos de acesso podem variar de acordo com as condições do mercado, o desempenho do sistema e outros fatores. A TradeKing fornece investidores auto-orientados com serviços de corretagem de desconto e não faz recomendações ou oferece conselhos de investimento, financeiros, legais ou tributários. Você é responsável por avaliar os méritos e os riscos associados ao uso dos sistemas, serviços ou produtos do TradeKings. O conteúdo, a pesquisa, as ferramentas e os símbolos de ações ou opções são apenas para fins educacionais e ilustrativos e não implicam uma recomendação ou solicitação para comprar ou vender uma garantia específica ou se envolver em qualquer estratégia de investimento específica. As projeções ou outras informações sobre a probabilidade de vários resultados de investimento são de natureza hipotética, não são garantidas para exatidão ou integridade, não refletem os resultados reais de investimento e não são garantias de resultados futuros. Todos os investimentos envolvem risco, as perdas podem exceder o principal investido e o desempenho passado de uma segurança, indústria, setor, mercado ou produto financeiro não garante resultados ou retornos futuros. O seu uso da TradeKing Trader Network está condicionado à sua aceitação de todas as Divulgações TradeKing e dos Termos de Serviço da Rede Trader. Qualquer coisa mencionada é para fins educacionais e não é uma recomendação ou conselho. A opção Playbook Radio é trazida a você pelo TradeKing Group, Inc. copy 2017 TradeKing Group, Inc. Todos os direitos reservados. O TradeKing Group, Inc. é uma subsidiária integral dos valores mobiliários da Ally Financial Inc. oferecidos pela TradeKing Securities, LLC. Todos os direitos reservados. Membro FINRA e SIPC. Tudo sobre LEAPS LEAPS, ou títulos de longo prazo Equity AnticiPation. Não são realmente diferentes das opções regulares com a exceção de ter um horizonte de expiração muito mais longo. Algumas de suas características específicas: datas de expiração de 9 meses a 2 12 anos de distância. Sempre expira em janeiro. Eventualmente, converte-se do status LEAPS para a opção regular à medida que se aproximam do ciclo da opção regular (todas as ações opcionais terão opções que expiram no mês atual, no próximo mês e em um mês em cada um dos dois trimestres do calendário) - o único efeito Desta conversão para opção regular é que o símbolo do ticker irá mudar. Embora um estoque possa ter opções que expiram em três janeiros consecutivos, tecnicamente, nunca haverá mais de dois LEAPS disponíveis em estoque a qualquer momento. Não disponível em todas as ações possíveis. Decadência de tempo e hora A característica principal desta classe de opções é, naturalmente, o horizonte temporal de longo prazo. Isso pode ser uma vantagem em um longo prazo (ou longo) de troca. Sim, você terá que pagar mais, mas você tem o luxo de ter muito mais tempo para que seu comércio funcione. Por outro lado, pelo mesmo motivo, esse tipo de opções não são adequadas para estratégias de negociação em que a aposta esteja em um estoque encalhado ou de limite (como borboletas longas ou condores de ferro). Há muito tempo demais para que o estoque vá além do alcance que você configurou para isso. Outra característica de assinatura é a sua taxa de tempo relativamente baixa de decadência. Em comparação com as opções de curto termo, a LEAPS retém muito mais seu valor conforme passa cada dia. Conforme se aproximam da expiração, no entanto, como acontece com todas as chamadas e colocações. As opções theta. Ou decadência diária, aumenta. Estratégias de LEAP Então, o tipo de estratégias que envolvem o LEAPS, além de comprar uma chamada longa ou colocar (o que eu não recomendo, por sinal - heres por que eu não compro LEAPS sozinho) Aqui, então, é uma lista parcial de estratégias possíveis: Chamada Coberta - a opção de longo prazo é freqüentemente usada como uma espécie de proxy para possuir o estoque real e, em seguida, as chamadas mensais são escritas contra ele. Tecnicamente, são calendários ou calendários diagonais, mas o princípio é praticamente o mesmo. Opção Pro Terry Allen (cujo Livro Branco de Opções que eu recomendo) oferece algumas idéias e variações muito experientes sobre esse tipo de estratégia. Bull Call Spread - Como eu descrevi em outro lugar, uma chamada de touro é como uma chamada longa com algum risco removido. Vocês essencialmente compram uma chamada a um preço de exercício e depois vendem outra a um preço de exercício mais elevado. (A propósito, este é um spread vertical), uma posição em que ambas as opções expiram no mesmo mês, mas a preços de exercício diferentes.) Embora a propagação de touro seja definitivamente fixada em seu potencial de lucro, ele tem o grande benefício de, Efeito, reduzindo o preço que pagou pela longa chamada. A maioria das pessoas que comercializam o spread de chamada de touro configurá-lo para opções de prazo atual ou muito curto, mas se você está muito confiante de que uma ação estará negociando não inferior ao seu preço atual há um ano ou dois, você pode empregar o que é essencialmente um LEAP Bull Call para estabelecer-se para alguns retornos anuais anuais muito bonitos. Seria o mesmo que configurar um spread regular de chamadas Bull, exceto que as opções seriam LEAPS em vez de opções de curto prazo. O trade off é que você desiste da oportunidade de ganhos de monstros se o estoque fizer aversões verdadeiramente significativas durante seu período de espera (mas mesmo assim, você obteve um revestimento de prata - se o estoque explodir à frente, você provavelmente poderá fechar O comércio cedo e bolso a maior parte de seus retornos - que melhora suas taxas anualizadas de retorno e liberta seu capital para encontrar outras oportunidades). A maior desvantagem para o comércio Esta é uma escolha absolutamente terrível, se acontecer de configurá-lo no início de um mercado urso ou se um estoque já atingiu o pico. Tecnicamente, um Bear Put Spread pode ser construído com LEAPS de forma semelhante à do exemplo anterior, mas não o recomendo. Primeiro, o viés de longo prazo do mercado é maior (ou então gostamos de acreditar). E segundo, os mercados e os estoques tendem a cair muito mais rapidamente do que aumentaram. Uma estratégia de colocação de ursos construída com o LEAPS elimina o potencial de lucro demais durante os mercados de urso e acrescenta muito risco durante os mercados de touro. Eu também uso um par de estratégias LEAP personalizadas como parte da minha própria abordagem Leveraged Investing, detalhada no The Essential Leveraged Investing Guide. Isso pode valer a pena considerar.